(电子商务研究中心讯) 开源Hadoop架构将成为IT架构的主流:Cloudera提供基于Hadoop的大数据解决方案。开源的Hadoop架构将成为未来IT架构的主流,优势在于方便的分布式管理和低成本。这样的趋势则会使得IT硬件的廉价化和低成本化,同时软件与服务应用将增速加快。
Cloudera是何许公司?Cloudera在2008年正式成立,它利用Hadoop这一开源技术帮助公司搭建他们的大数据系统,Hadoop可以利用一些价格低廉的硬件就完成大量的数据分析。Cloudera的创始团队包括前Google、Facebook、Yahoo以及Oracle的员工和高级工程师。目前,很多大公司都在使用Cloudera的整套系统,其主要客户包括AOL、CBS、Ebay、摩根斯坦利以及迪士尼等。
数据分析应用逐渐落地:今年将是大数据分析应用的落地年,特别是在企业级领域。百度、腾讯、阿里等大互联网公司也针对自身的平台用户提供数据分析业务。国内金融、环保、交通、医疗等行业的数据分析应用逐渐开始,同时预计未来几年全球的大数据分析与服务市场将保持30%的年增速。
大数据公司持续享受资本市场的高估值:Cloudera公司2013年的营收约为0.73亿美元,41亿美元的估值相当于56倍PS。已经上市的Splunk和Tableau,其对应13年的PS估值也在25倍左右。由于产业链的地位不同,Cloudera估值相对高一些,但整体上资本市场对大数据公司的估值都相对较高。
大数据技术的相关上市公司:东方国信,纯正的大数据技术公司,业绩确定性高。公司逐渐从以运营商为主的客户结构向金融、工业、传媒等领域拓展,业绩包括母公司股权激励要求和收购的两个公司的业绩对赌要求。对于公司的业绩判断,今年保守预计在1块钱,乐观可以看到1.1元。同时公司仍将继续通过外延方式,来拓展大数据的行业应用。
投资建议
我们维持行业“增持”评级,投资组合为:东方国信。(来源:国金证券 文/郑宏达 赵旭翔 编选:网经社)